Контрольные, курсовые, рефераты, тесты – готовые и на заказ!
 Гарантия качества, доступные цены, индивидуальный подход
 Работы выполняют высококвалифицированные специалисты
Войти      Регистрация
 тел. 8-912-388-82-05
  std72@mail.ru
> 20 лет успешной работы
> 50000 выполненных заказов
Отзывы/вопросы

Форма входа



Главная » Учебно-методические материалы » ЭКОНОМИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ » Экономический анализ: учебный курс 2

21.2. АНАЛИЗ СТРУКТУРЫ ИМУЩЕСТВА ОРГАНИЗАЦИИ И ЕГО ИСТОЧНИКОВ ФОРМИРОВАНИЯ В РАЗРЕЗЕ РАЗДЕЛОВ И СТАТЕЙ БАЛАНСА (1)
19.12.2011, 22:09

Под понятием «имущество организации» подразумеваются основные и оборотные средства, а также иные ценностистоимость которых отражается в балансе организации (табл. 21.2).

Таблица 21.2

Анализ внеоборотных активов

Анализ баланса начинается с описания общей суммы имущества предприятия и динамики ее изменения в течение рассматриваемого периода. Результатом данной части анализа должно стать выявление источников увеличения или сокращения активов предприятия и определение статей активов, по которым данные изменения произошли. Если данные за период, предшествующий отчетному, несопоставимы с данными за отчетный период, то первые из названных данных подлежат корректировке.

Для выполнения детального анализа структуры имущества организации и источников его формирования по разделам и статьям баланса рассмотрим данные, представленные в приведенных ниже таблицах.

Расчеты, выполненные при анализе внеоборотных активов, показывают, что общая сумма увеличения составила 14 795 (тыс. руб.).

Внутри раздела основное увеличение приходится на основные средства 10 419 (тыс. руб.), в структуре их доля возросла на 1,18 процентного пункта. Повышение удельного веса основных средств является одним из показателей роста производственного потенциала организации.

Организация занимается развитием своей производственной базы, так как вложения в незавершенное строительство составляют 62 313 (тыс. руб.), что 40,53% внеоборотных активов, однако в структуре их доля уменьшилась на 1,21 процентного пункта.

Ситуацию, когда наибольшая часть внеоборотных активов представлена основными средствами и незавершенным строительством, можно рассматривать как ориентацию на создание материальных условий основной деятельности организации. У организации появились отложенные налоговые активы в размере 38 (тыс. руб.), а также нематериальные активы ¾ 17 (тыс. руб.), что свидетельствует об инновационном характере стратегии организации.

Анализ оборотных активов (табл. 21.3) свидетельствует о том, что за отчетный период они возросли на 21 703 (тыс. руб.), или на 19,58%.

Таблица 21.3

Анализ оборотных активов

Данные таблицы показывают, что прирост оборотных активов связан в первую очередь с увеличением запасов на 12 610 (тыс. руб.), а в структуре прироста это составляет 58,10%. В составе запасов произошло значительное увеличение остатков готовой продукции и товаров отгруженных ¾ 13 299 (тыс. руб.), или 33,83%, а в структуре прироста ¾ 61,28%, что не следует считать положительным фактором и предполагает изучение ситуации со сбытом продукции.

Стоимость сырья, материалов и других аналогичных ценностей снизилась на 1390 (тыс. руб.) (в структуре ¾ на 5,27 процентного пункта), что предполагает необходимость изучения причин такого снижения.

Положительным моментом в деятельности организации следует считать отсутствие дебиторской задолженности (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты). Наряду с этим наблюдается рост на 7090 (тыс. руб.) дебиторской задолженности, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты.

В составе этой задолженности наблюдается снижение по покупателям и заказчикам на 4827 (тыс. руб.), или на 14,89%, а в структуре оборотных активов ¾ на 8,44 процентного пункта. Очевидно, что расчетная дисциплина значительно повысилась и это повлияло на финансовое состояние организации.

Денежные средства возросли на 2366 (тыс. руб.), или на 179,51%, что является положительным моментом.

В разделе «Капитал и резервы» должны быть отражены собственные средства организации. В группе статей «Уставный капитал» отражается в соответствии с учредительными документами величина уставного (складочного) капитала организации. В годовом бухгалтерском балансе данные по статье «Нераспределенная прибыль (Непокрытый убыток)» отражаются с учетом рассмотрения итогов деятельности организации за отчетный год, принятых решений о покрытии убытков, выплате дивидендов и пр.

При рассмотрении итогов деятельности отчетного года и решении вопроса об источниках покрытия убытка (как отчетного года, так и прошлых лет) на эти цели могут быть направлены: прибыль, оставшаяся в распоряжении организации (за исключением учтенной в качестве источника покрытия капитальных вложений) в порядке ее распределения; резервный фонд, образованный в соответствии с законодательством; добавочный капитал (за исключением сумм прироста стоимости имущества по переоценке); а также средства, направляемые на доведение величины уставного капитала до размера чистых активов организации.

Выполненные расчеты по разделу «Капитал и резервы» (табл. 21.4) показывают, что увеличение составило 17 012 (тыс. руб.), или 9,52%.

Таблица 21.4

Анализ капитала и резервов

Прирост обеспечен на 16 855 (тыс. руб.) за счет роста нераспределенной прибыли, темп роста которой составил 16,76%, что является положительным в деятельности организации. Вместе с тем следует отметить рост резервного капитала к концу периода на 157 (тыс. руб.) вместо 2 (тыс. руб.) на начало периода.

По данным таблицы, отмечается снижение (на 3,74%) добавочного капитала, который играет значимую роль в общей структуре (43,13 и 39,39% на начало и конец периода соответственно).

Долгосрочные обязательства ¾ кредитызаймы и прочие обязательства организации, срок уплаты которых наступает не ранее чем через один год (табл. 21.5).

Таблица 21.5

Анализ долгосрочных обязательств

Долгосрочные обязательства направляются обычно на финансирование капитальных вложений предприятия. В этот раздел введена строка, отражающая сумму отложенных налоговых обязательств. Показатель говорит о том, что у организации есть отложенные на будущие периоды обязательства перед бюджетом по налогу на прибыль.

Анализ раздела «Долгосрочные обязательства» показывает, что у исследуемой организации появились отложенные налоговые обязательства ¾ 1416 (тыс. руб.).

Показатель финансового анализа «Краткосрочные обязательства» ¾ кредиты, займы и прочие обязательства предприятия, срок уплаты которых наступает в течение года. Они направляются преимущественно на временное пополнение оборотных средств предприятий. Анализ краткосрочных обязательств исследуемой организации свидетельствует о значительном их приросте, так как абсолютная величина прироста составила 36 498 (тыс. руб.), или 25,42% (табл. 21.6).

Таблица 21.6

Анализ краткосрочных обязательств

В составе прироста 97,29% приходятся на займы и кредиты, и их доля в составе обязательств увеличилась на 11,47 процентного пункта. Кредиторская задолженность снижена на 11,44 процентного пункта. Положительным является снижение задолженности поставщикам и подрядчикам на 2472 (тыс. руб.), или на 7,35 процентного пункта.

На основании расчетов, сделанных в табл. 21.1-21.6, может быть рассмотрена общая оценка финансового состояния организации, для чего необходимо провести аналитическую группировку статей актива и пассивабаланса.

По результатам расчетов:

¾ общая стоимость имущества (В) организации равна валюте баланса (стр. 300):

¾ на начало периода ВН = 249 753 (тыс. руб.),

¾ на конец периода ВК = 286 251 (тыс. руб.);

¾ стоимость иммобилизованных активов (FИММ) равна итогу первого раздела баланса «Внеоборотные активы» (стр. 190). Сюда рекомендуют относить дебиторскую задолженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты (стр. 230), и расходы будущих периодов (стр. 216):

где F ¾ внеоборотные активы (стр. 190);

¾ дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты (стр. 230);

Zp ¾ расходы будущих периодов (стр. 216).

Стоимость иммобилизованных активов на начало и конец периода:

¾ стоимость оборотных (мобильных) активов (Оа) равна итогу II раздела баланса «Оборотные активы» (стр. 290) за минусом дебиторской задолженности, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты (стр. 230), и расходов будущих периодов (стр. 216);

где  ¾ стоимость оборотных активов по балансу.

Стоимость оборотных (мобильных) активов на начало и конец периода:

¾ стоимость запасов (материальных оборотных средств) (Z) равна итогу статьи «Запасы» и статьи «Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям» (стр. 210 + стр. 220) за минусом расходов будущих периодов (стр. 216) и товаров отгруженных (стр. 215):

Z = Zб + НДС - Zp - ZT,  (21.6)

где Zб ¾ стоимость запасов по балансу (стр. 210);

НДС ¾ налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям (стр. 220);

ZT ¾ товары отгруженные (стр. 215).

Стоимость запасов на начало и конец периода:

ZH = 68 862 + 5034 - 5 - 0 = 73 891 (тыс. руб.),

ZK =81 472 + 4671 - 68 - 461 = 85 614 (тыс. руб.);

¾ величина дебиторской задолженности (RA) равна сумме дебиторской задолженности (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) и прочих оборотных активов (стр. 240 + стр. 270) и товаров отгруженных (стр. 215):

где  ¾ дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты) (стр. 240);

 ¾ прочие оборотные активы (стр. 270).

Величина дебиторской задолженности на начало и конец периода:

¾ сумма свободных денежных средств (Д) равна сумме строк «Краткосрочные финансовые вложения» (ДК) и строки «Денежные средства» (ДС) (стр. 250 + стр. 260):

Д = ДК + ДС.  (21.8)

http://www.sibe.ru




БАНКОВСКОЕ ДЕЛО
БУХГАЛТЕРСКИЙ, УПР. И ФИН. УЧЕТ
БЮДЖЕТ И БЮДЖЕТНАЯ СИСТЕМА РФ
ВЫСШАЯ МАТЕМАТИКА, ТВ и МС, МАТ. МЕТОДЫ
ГУМАНИТАРНЫЕ НАУКИ
ДОКУМЕНТОВЕДЕНИЕ И ДЕЛОПРОИЗВОДСТВО
ИНВЕСТИЦИИ
ИНФОРМАЦИОННЫЕ СИСТЕМЫ В ЭКОНОМИКЕ
ИССЛЕДОВАНИЕ СИСТЕМ УПРАВЛЕНИЯ
МАРКЕТИНГ
МЕНЕДЖМЕНТ
МЕТ. РЕКОМЕНДАЦИИ, ПРИМЕРЫ РЕШЕНИЯ ЗАДАЧ
МИРОВАЯ ЭКОНОМИКА И МЭО
НАЛОГИ И НАЛОГООБЛОЖЕНИЕ
ПЛАНИРОВАНИЕ И ПРОГНОЗИРОВАНИЕ
ПРАВОВЕДЕНИЕ
РАЗРАБОТКА УПРАВЛЕНЧЕСКИХ РЕШЕНИЙ
РЫНОК ЦЕННЫХ БУМАГ
СТАТИСТИКА
УПРАВЛЕНИЕ ПЕРСОНАЛОМ
УЧЕБНИКИ, ЛЕКЦИИ, ШПАРГАЛКИ (СКАЧАТЬ)
ФИНАНСОВЫЙ МЕНЕДЖМЕНТ
ФИНАНСЫ, ДЕНЕЖНОЕ ОБРАЩЕНИЕ И КРЕДИТ
ЦЕНЫ И ЦЕНООБРАЗОВАНИЕ
ЭКОНОМИКА
ЭКОНОМИКА, ОРГ-ЦИЯ И УПР-НИЕ ПРЕДПРИЯТИЕМ
ЭКОНОМИКА И СОЦИОЛОГИЯ ТРУДА
ЭКОНОМИЧЕСКАЯ ТЕОРИЯ (МИКРО-, МАКРО)
ЭКОНОМИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ
ЭКОНОМЕТРИКА
Оформить заказ
Ваше имя *
Ваш e-mail *
Контактный телефон
Город *
Учебное заведение *
Предмет *
Тип работы *
Тема работы/вариант *
Кол-во страниц
Срок выполнения *
Прикрепить файл
Дополнительные условия


Статистика
Онлайн всего: 6
Гостей: 6
Пользователей: 0