СибГАУ, рынок ценных бумаг (самостоятельная работа, темы 1-5)
11.12.2018, 11:44

Вариант  самостоятельной  работы соответствует последней цифре номера зачетки студента.

Самостоятельная  работа имеет стандартную для всех вариантов структуру и состоит из следующих видов заданий:

1. установить соответствие;

2. определить правильные ответы;

3. верно - неверно;

4. решить задачу. 

Варианты самостоятельных работ

Тема 1 - Фундаментальные понятия рынка ценных бумаг

Задание 1

Каждому из приведенных ниже терминов  и понятий,  отмеченных цифрами,  найти  соответствующее положение, обозначенное буквой.

1. Ценные бумаги

А. Ценные бумаги, выпускаемые в массовом порядке как стандартные финансовые инструменты, выпуск  в обращение которых сопровождается процедурой государственной регистрации, а в части случаев – и регистрации проспекта ценных бумаг.

2. Именные ценные бумаги

Б. Часть финансового рынка , характеризующаяся тем , что перераспределение денежного капитала  осуществляется посредством выпуска специальных документов, которые могут самостоятельно обращаться на рынке.

3. Ордерные ценные бумаги.

В. Рынок реальных  активов, таких, как  краткосрочные и долгосрочные ссуды, акции, облигации и другие ценные бумаги.

4.Ценные бумаги на предъявителя

Г. Относительно замкнутый оборот по ценным бумагам в рамках  отдельного  региона в мировой экономике, включающего ряд национальных экономик со схожими характеристиками финансового рынка.

5. Суррогаты ценных бумаг.

Д. Процесс стирания границ между национальными   рынками,  интеграция финансовых инструментов, участников   рынка,  органов регулирования, механизмов торговли ЦБ.

6.Эмиссионные ценные бумаги.

Е. Ценные бумаги, выпускаемые только в документарной форме, при этом имя владельца, имеющего право осуществлять права по этим ценным бумагам,  указывается как в самом сертификате  ценной бумаги, так и в реестре.

7.Финансовый  рынок

Ж. Ценные бумаги, права по которым  принадлежат названному в бумаге лицу, которое может само реализовать эти  права или назначить своим приказом другое уполномоченное лицо.

8.Рынок ценных бумаг.

З. Права на ресурсы, обособившиеся от своей основы, имеющие собственную материальную  форму, рыночную стоимость и свободно  обращающиеся на рынке.

9.Рынок  ссудных капиталов.

И.Оборот по ценным бумагам, характеризующийся перераспределением финансовых ресурсов в международных масштабах, пересечением капиталов границ национальных экономик.

10. Денежный рынок.

К. Механизм перераспределения  свободного денежного капитала, а также совокупность экономических отношений по такому распределению, обеспечивающие  в рыночной экономике доступ всем субъектам экономической деятельности  к финансовым ресурсам.

11. Рынок капиталов

Л. Относительно замкнутый оборот ценных бумаг в рамках национальной экономики.

12. Международный рынок ценных бумаг

М. Относительно замкнутый оборот  по ценным бумагам в рамках  отдельного региона в национальной экономике.

13. Национальный рынок ценных бумаг

Н. На этой части финансового рынка  в качестве участников  выступают только коммерческие банки, осуществляя  перераспределение  капитала  посредством механизма привлечения депозитов и размещения кредитов.

14. Региональный рынок ценных  бумаг.

О. Рынок финансовых активов , включающих в себя  рынок  банковских ссуд, рынок ценных бумаг, валютный рынок,  рынок производных финансовых инструментов.

15. Глобализация финансовых рынков

П. Рынок денег, включающий  в себя рынок межбанковских  кредитов,  валютный рынок, рынок краткосрочных  производных финансовых инструментов.

 

Р. Часть финансового рынка , характеризующаяся оборотом  финансовых  инструментов со сроком до погашения менее  одного года.

 

С. Часть финансового рынка, характеризующаяся оборотом  финансовых активов, имеющих срок до погашения более  одного года.

 

Т. Финансовые инструменты,  имеющие назначение и обладающие чертами ценных бумаг, но  не признаваемые законодательством и традицией  в качестве таковых, не регулируемые государством или в ином общепринятом порядке.

 

У. Ценные бумаги, права по которым принадлежат лицу, ее  предъявившему, и  обращение которых осуществляется простым вручением

 

Ф. В приведенной таблице правильное определение данного термина не содержится.

Задание 2

Определить,  верны (В) или неверны (Н) следующие утверждения.

1. Ликвидность конкретной ценной бумаги находится в прямой зависимости от ликвидности рынка ценных бумаг в целом.

2. В Российской   Федерации запрещено выпускать эмиссионные ценные бумаги на предъявителя.

3. Степень развития рынка ценных бумаг  находится в прямой зависимости от количества фондовых  бирж  в  стране.

4. Перечень эмиссионных ценных бумаг является ограниченным и закрытым.

5. Инвестиционное качество ценной бумаги повышается по мере снижения рискованности ценной  бумаги.

6. Фондовый рынок является частью рынка  реальных  активов.

7. Рискованность ценной бумаги тем выше,  чем выше доходность по ней.

8. Ценные бумаги являются  имуществом.

9. Первичный рынок ценных бумаг – рынок,   на котором обращаются ценные бумаги после их размещения среди первых владельцев.

10. Вторичный рынок ценных бумаг – продажа ценных бумаг их первым владельцам.

Задание 3

Указать  правильные ответы.

1. Ценная бумага – это

1) документ

2) совокупность прав

3) вещь

4) движимое имущество

5) недвижимое имущество

2. Ордерными ценными бумагами являются

1) облигации

2) векселя

3) инвестиционные паи

4) коносаменты

5) чеки  

3. По мере повышения рисков, которые несет на себе данная ценная бумага

1) растет ее ликвидность и доходность

2) падает ее ликвидность и доходность

3) растет ее ликвидность и падает доходность

4) падает ее ликвидность и растет ее доходность

4. Рынок ценных бумаг является частью рынка

1) финансового

2) денежного

3) инвестиций

4) банковских кредитов

5. Произведение курсовой стоимости акций акционерного общества  на количество обращающихся акций этого акционерного общества - это

1) рыночная  стоимость АО

2) собственный капитал АО

3) уставный капитал АО.

6. Капитализация рынка ценных бумаг – это:

1) рыночная стоимость всех компаний, входящих в листинг

2) средняя величина капиталов компаний, входящих в листинг

3) совокупность компаний, входящих в листинг

7. Простой аукционный рынок является  наиболее эффективным, если  на нем торгуются товары

1) однородные 2) разнородные.

8. Понятию двойной аукционный рынок соответствуют термины

1) голландский аукцион

2) непрерывный аукционный рынок

3) онкольный рынок.

9. К эмиссионным ценным бумагам относятся

1) государственные ценные бумаги

2) инвестиционные паи

3) муниципальные ценные бумаги

4) облигации акционерных обществ

5) серийно выпускаемые векселя.

10. Стихийным является рынок

1) «уличный», на котором торгуют ценными бумагами, не прошедшими листинг на  бирже

2) испытывающий внезапные стихийные колебания (падение или подъем) курсовой стоимости ценных бумаг

3) функционирующий без всяких правил  (правил допуска ценных бумаг  и участников к торгам, механизма торговли, установления цен).

Задание 4

Решить задачу.  Инвестор (юридическое лицо) купил 1000 штук акций компании «А» по рыночной стоимости 25 руб. Через год курс акций вырос на 10%. За период владения акциями были выплачены дивиденды в размере 15 руб. на акцию. Получив дивиденды, инвестор продал акции, и все полученные средства вложил в покупку акций компании «Б» по курсу 5 руб. Определить количество акций, купленных инвестором с учетом налогообложения.

Ответы  на самостоятельную работу по теме  « Фундаментальные понятия рынка ценных бумаг » приводятся  в конце  выполненного задания в виде заполненной таблицы.

Решение задачи приводится полностью с соответствующими пояснениями и расчетами.

 

Тема  2  - Акции

Задание 1

Каждому из приведенных ниже терминов и понятий, отмеченных цифрами, найти  соответствующее положение, обозначенное буквой.

1. Акция.

А.  Цена акции на вторичном рынке.

2. Акция обыкновенная

Б. Акции, которые акционерное общество может  разместить дополнительно  к  уже размещенным.

3. Акция привилегированная.

В. Отношение суммы дивидендных выплат,  приходящихся на акцию, к номинальной стоимости акции, выраженное в процентах.

4. Масса дивидендов.

Г. Стоимость имущества акционерного общества  в  фактических ценах реализации при ликвидации   общества, приходящихся на одну акцию.

5. Ставка дивиденда.

Д. Дробление акций,  при котором уменьшается номинал акции с одновременным  пропорциональным увеличением числа акций.

6. Номинальная стоимость акции.

Е. Величина, характеризующая вклад акции в уставной капитал акционерного общества.

7.Эмиссионная стоимость акции.

Ж. Ценная бумага, которая удостоверяет право владельца  на долю в уставном капитале акционерного общества

8. Курсовая стоимость акции.

З. Часть прибыли  акционерного общества, которая  направляет на развитие производства (капитализируется )

9. Балансовая стоимость акции.

И. Акция, которая предоставляет право голоса на общем собрании акционеров по всем  вопросам  его компетенции, а также право на получение  части чистой прибыли АО в виде дивидендов  и ликвидационной стоимости акции в случае ликвидации акционерного общества в соответствии с законом.

10. Ликвидационная стоимость акции.

К. Уменьшение номинальной стоимости   уже  выпущенной акции, сопровождающееся уменьшением уставного капитала.

11. Внутренняя стоимость акции.

Л. Часть чистой прибыли акционерного общества, которая направляется на выплату акционерам.

12. Кумулятивные привилегированные акции

М. Увеличение номинала акций при одновременном пропорциональном уменьшении количества акций.

13. Сплит акций.

Н. Стоимость акции, которая определяется в рамках фундаментального анализа  и зависит от стоимости самой компании.

.14.Консолидация акций.

О. Акция,  которая предоставляет право  на фиксированный  дивиденд  и  ликвидационную стоимость, но не предоставляет права голоса на общем собрании акционеров, кроме случаев, предусмотренных законом.

15. Объявленные акции

П. Акции, которые дают  право кумулятивного  голосования на общем собрании акционеров.

 

Р. Акции, которые прошли процедуру государственной  регистрации и объявлены к размещению на первичном   рынке.

 

С. Привилегированные акции,  по которым не выплаченный в  текущем году дивиденд накапливается и выплачивается в   последующие годы.

 

Т. Цена,  по которой акции продаются  их первым владельцам.

 

У. Показатель, характеризующий стоимость активов акционерного общества, рассчитанную по данным бухгалтерской  отчетности, приходящуюся на одну акцию.

 

Ф. В приведенной таблице правильное определение данного термина не содержится.

Задание  2

Определить, верны ( В ) или неверны ( Н ) следующие утверждения.

1. В случае ликвидации акционерного общества ликвидационная стоимость акций всегда равна их балансовой стоимости.

2. Эмиссионная цена акции не зависит от ее номинала.

3. Привилегированная акция  дает право «голоса» при определенных обстоятельствах.

4. По российскому законодательству акционерное общество не имеет право выпускать привилегированные акции в бездокументарной форме.

5. Акция дает право вернуть вклад акционера в уставной капитал  АО.

6. Скупая собственные  акции  у владельцев  акционерное общество получает возможность выплачивать  повышенные дивиденды.

7. Акционер является собственником пакета акций, а не самого акционерного общества, поэтому он несет ограниченную ответственность за его деятельность.

8. В России выпуск акций «на предъявителя» разрешен без каких - либо ограничений.

9. Акция до момента ее полной оплаты не предоставляет право голоса на общем собрании акционеров.

10. Дивиденд по привилегированным акциям всегда ниже дивиденда по обыкновенным акциям.

Задание  3

Указать правильные ответы.

1. По российскому законодательству акционерное общество может выпускать привилегированные акции в размере 25% от уставного капитала

1) объявленного

2) оплаченного

2. По закрытой подписке могут размещаться акции

1) открытого акционерного общества

2) закрытого акционерного общества

3. Размер дивиденда по обыкновенным акциям зависит от

1) решения собрания акционеров

2) чистой прибыли

3) решения совета директоров

4) количества акций, находящихся в обращении

5) величины собственных средств эмитента

4. Акции конкретный срок погашения

1) имеют

2) не имеют

5. Номинальная стоимость акций, приобретенных акционерами, составляет

1) собственный капитал акционерного общества

2) уставной капитал

3) объявленный капитал.

6. Собственные акции акционерного общества, находящиеся на его балансе, право голоса

1) предоставляют

2) не предоставляют

7. Дивиденды на собственные акции акционерного общества, находящиеся в его распоряжении

1) начисляются

2) не начисляются

8. Акционеры – владельцы привилегированных акций участвуют в собрании акционеров с правом голоса при решении вопросов

1) о реорганизации акционерного общества

2) о ликвидации  акционерного общества

3) о выплате дивидендов  по привилегированным акциям

4) о выборе руководящих органов акционерного общества

5) об открытии филиалов и представительств

9. Номинал акций АО может  быть одинаков для акций

1) привилегированных

2) обыкновенных

3) обыкновенных и привилегированных

10. В случае повышения банковской процентной  ставки по вкладам  (при прочих равных условиях) курсовая стоимость акций

1) повышается

2) понижается

3) не изменяется, так как банковская процентная ставка не оказывает влияния на курс  акций.

Задание 4

Решить  задачу. Чистая прибыль общества с  уставным капиталом  200 млн. руб., занимающегося производственной деятельностью, составила 100 млн. руб. Общее  собрание акционеров решило, что после уплаты налогов прибыль распределяется следующим образом: 80% - на развитие производства и  20% - на дивиденды. Определить ориентировочную курсовую стоимость акций, если их номинал составляет 1 руб., а ставка банковского процента по депозитам - 10% годовых.

Ответы на самостоятельную работу по теме « Акции » приводятся в конце  задания в виде заполненной таблицы.

Решение задачи приводится полностью с соответствующими пояснениями и расчетами

 

Тема  3 - Облигации

Задание 1

Каждому из приведенных ниже терминов и понятий, отмеченных цифрами, найти  соответствующее положение, обозначенное буквой.

1. Облигация

А. Рыночная цена облигации  без учета накопленного купонного дохода.

2. Дисконт

Б.  Регулярно выплачиваемый доход по облигациям.

3. Купон.

В. Часть купонного дохода, пропорциональная периоду владения облигацией.

4. Ставка дисконта.

Г. Облигация, условия выпуска которой предполагают регулярную выплату дохода по ней в виде процента  от номинальной стоимости. 

5. Ставка купона.

Д. Доход по облигации, который твердо закреплен в условиях выпуска.

6. Накопленный купонный доход

Е. Долговая эмиссионная ценная бумага, погашение которой предполагает выплату номинальной стоимости облигации только в денежной форме ( в валюте РФ или иностранной валюте.)

7. Премия.

Ж. Облигации, которые погашаются в свободно конвертируемой валюте.

8. Облигации, обеспеченные залогом имущества.

З. Цена облигации, включающая накопленный купонный доход.

9. Дисконтная облигация.

И. Облигация наиболее высокого инвестиционного качества.

10. Купонная облигация.

К. Разница  между текущей ценой облигации и ценой ее погашения.

11. Конвертируемые облигации.

Л. Превышение рыночной цены облигации над ее номиналом.

12. Фиксированный купон.

М. Годовой доход по облигации, выраженный в % к ее номиналу.

13. Плавающий купон.

Н. Облигации, которые по условиям выпуска погашаются другими ценными бумагами эмитента  

14. «Грязная» цена облигации.

О. Тоже  самое, что и зеро-купон.

15. «Чистая» цена облигации.

П. Скидка с цены облигации, выраженная в процентах к номиналу.

 

Р. Облигации, которые выпускаются только как предъявительские  и предполагают выплату регулярного  дохода против передачи отрезного купона.

 

С. Ставка доходности дисконтной облигации к погашению.

 

Т. Долговая эмиссионная ценная бумага, должником по которой выступает эмитент, а кредитором – ее владелец.

 

У. Ставка доходности купонной облигации к погашению.

 

Ф. В приведенной таблице правильное определение данного термина не содержится.

Задание 2

Определить,  верны ( В) или неверны ( Н ) следующие утверждения.

1. Облигации могут погашаться в денежной форме, в форме имущества и имущественных прав.

2. Акционерное общество может выпускать именные облигации, и в этом случае необходимо вести реестр владельцев облигаций.

3. При прочих равных условиях при повышении  уровня процентных ставок по вкладам рыночная стоимость облигаций падает.

4. Доходность к погашению дисконтных облигаций равна ставке дисконта.

5. Российское  законодательство не содержит ограничений на сроки обращения облигаций частных эмитентов.

6. Общий номинал эмиссии облигационных займов  акционерного общества, находящихся в обращении не должен превышать сумму уставного капитала этого общества и величину обеспечения, предоставленного третьими лицами для целей выпуска облигаций.

7. При прочих равных условиях заимствование на рынке ценных бумаг посредством эмиссии облигационных займов дороже для эмитентов, чем получение банковского кредита.

8. Акционерное общество не имеет право выпускать облигации ранее третьего года своего существования (при условии надлежащего утверждения двух годовых балансов).

9. При ликвидации эмитента облигаций в результате  процедуры банкротства,  требования   всех  владельцев облигаций удовлетворяются в одну очередь с требования конкурсных кредиторов.

10. Облигация (при прочих равных условиях) – это ценная бумага более высокого инвестиционного качества  по сравнению с акцией

Задание 3

Указать  правильные ответы.

1. Облигация – это ценная бумага

1) эмиссионная

2) не эмиссионная

3) в зависимости от вида эмитента и условий выпуска.

2. Облигации могут быть конвертированы в соответствии с условиями выпуска

1) в обыкновенные акции

2) в привилегированные акции

3) в облигации других серий

4) в векселя.

3. Эмитентами облигаций могут быть

1) акционерные общества

2) коммерческие организации

3) некоммерческие организации

4) индивидуальные предприниматели.

4. Эмитент выпускает купонные облигации и размещает их на фондовом рынке с  премией. При прочих равных условиях это означает, что

1) рыночная процентная ставка ниже  ставки  купона

2) рыночная процентная ставка выше ставки купона

3) ставка купона не зависит от рыночной процентной ставки.

5. Величина купонных выплат по облигациям зависит

1) номинала облигации

2) срока до погашения

3) ставки купона

4) банковской  процентной ставки

5) курсовой стоимости облигации.  

6. Цена размещения купонной облигации может быть

1) номинальной

2) выше номинала

3) ниже номинала.

7. Цена размещения дисконтной облигации может быть

1) номинальной

2) выше номинала

3) ниже номинала.

8. Облигация погашается

1) по номиналу

2) выше номинала

3) ниже номинала.

9. Номинал выпуска облигационного займа от уставного капитала эмитента

1) зависит

2) не зависит

3) зависит только в случаях,  когда уставной капитал оплачен не    полностью.

10. Инвестор, приобретающий долгосрочные облигации , по сравнению с  краткосрочными,  риск (при прочих равных условиях)

1) повышает

2) понижает

3) риск вложения в облигации не зависит от срока ее обращения

Задание 4

Решить задачу. Инвестор приобрел облигацию АО номиналом 1000 руб. за 950 руб. Купонная ставка равна 7% годовых. Проценты выплачиваются ежегодно, срок погашения облигации  3 года. Владелец продает облигацию через 1 год. Определить, какую  минимальную цену он должен назначить за облигацию, чтобы полностью вернуть вклад и причитающиеся проценты.

Ответы на самостоятельную  работу по теме « Облигации » приводятся в конце  задания в виде заполненной таблицы.

Решение задачи приводится полностью с соответствующими пояснениями и расчетами.

 

Тема  4 - Векселя. Чеки. Депозитные и сберегательные сертификаты

Задание 1

Каждому из приведенных  ниже терминов и понятий, отмеченных цифрами, найти   соответствующее положение, обозначенное буквой.

1. Депозитный сертификат

А. Наличие в векселе оговорок и других надписей, не предусмотренных вексельным законодательством.

2. Вексель переводной

Б. Юридическое или физическое лицо, согласившееся выступить в качестве поручителя по векселю.

3. Чек

В. Банк, с которым его клиент заключил чековый договор.

4. Индоссамент

Г. Простой вексель, который может быть передан новому владельцу по передаточной надписи.

5. Акцептант

Д. Вексель, в котором указано специальное место где должен быть произведен платеж  по   векселю.

6. Авалист

Е. Индоссамент, который снимает ответственность  с индоссанта.

7. Вексельная метка.

Ж. Письменное поручение клиента банка этому банку – плательщику по предъявлении данного документа  выплатить указанную в документе сумму. 

8. Дефект формы векселя

З. Лицо, не обязательно указанное в векселе в качестве плательщика,  выразившее согласие оплатить данный переводной вексель.

9. Чековый договор

И. Юридическое действие, совершаемое нотариусом и дающее право векселедержателю взыскать вексельную сумму с обязанных по векселю лиц.

10. Коммерческие бумаги

К. Передаточная надпись, посредством которой происходит обращение векселей и чеков.

11. Цессия

Л. Договор между банком  и его клиентом,  позволяющий распоряжаться средствами со счета клиента путем выставления чеков.

12. Плательщик по чеку 

М. Слово « вексель », включенное в текст векселя на том языке, на котором вексель составлен.

13. Протест векселя

Н. Индоссамент, запрещающий дальнейшее об ращение векселя.

14. Безоборотный индоссамент

О. Обращающееся свидетельство о размещении денежных средств на депозит в банке.

15. Домицилированный вексель

П. Отсутствие или неправильное заполнение в векселе хотя бы одного обязательного реквизита.

 

Р. Разновидность простых векселей,  выпускаемых  серийно на короткий срок в качестве инструмента привлечения денежных ресурсов.

 

С. Любое лицо,  с которым чекодатель заключил чековый договор.

 

Т. Вексель, в котором в качестве плательщика указано третье лицо, становящееся главным и последним плательщиком по векселю после его акцепта.

 

У. Общегражданская уступка права требования, оформляемая как двустороннее соглашение цедента и цессионария.

 

Ф. В приведенной таблице правильное определение данного термина не содержится.

Задание 2

Определить, верны (В) или неверны  (Н) следующие утверждения.

1. В отличие  от векселя факт неоплаты чека может быть удостоверен не только протестом чека, но и отметкой плательщика на чеке об отказе в его оплате.

2. В чеке срок платежа указывается такими же способами, как и в переводном векселе.

3. Каждый из экземпляров векселя, выписанного в нескольких экземплярах, имеет силу подлинного векселя.

4. Чеки, как  другие переводные векселя, акцептуются плательщиком (либо иным лицом).

5. Вексельная метка – это название « Вексель » на самом документе.

6. Взыскание по неоплаченному  сберегательному сертификату может быть возложено на промежуточных владельцев этого сертификата.

7. Расчеты по сберегательным и депозитным сертификатам могут осуществляться как в наличной,  так и в безналичной форме.

8. Депозитные сертификаты могут погашаться по согласию с владельцем сертификатами с другими сроками погашения.

9. Цедент не отвечает перед цессионарием за неисполнение требования банком – эмитентом депозитного сертификата.

10. Цессия  по именным  депозитам и сберегательным сертификатам оформляется на оборотной стороне этих сертификатов.

Задание 3

Указать  правильные ответы.

1. Посредством индоссамента могут обращаться

1)  простые векселя

2)  чеки

3) переводные векселя

4) депозитные сертификаты

5) сберегательные сертификаты.

2. Депозитные и сберегательные сертификаты обращаются

1) только на биржевом рынке

2) только на внебиржевом рынке

3) не могут.

3. Срок сберегательного сертификата просрочен. В этом случае банк обязан его погасить

1) по первому требованию

2) в течение двух рабочих дней

3) не обязан погашать.

4. Процентный доход может выплачиваться

1) по чекам

2) по векселям

3) по депозитным и сберегательным сертификатам

4) по дисконтным облигациям

5) по государственным  и муниципальным облигациям

5. Акцепт векселя может быть оформлен

1) только на лицевой стороне векселя

2) в любом месте векселя.

6. Наличие аваля на переводном векселе

1) обязательно

2) не обязательно.

7. Обязанными по чеку лицами являются

1) чекодатель

2) плательщик

3) акцептант

4) авалист

5) индоссант

8. Обязанными по переводному векселю являются

1) векселедатель

2) плательщик

3) акцептант

4) ремитент

5) индоссат.

9. В российской практике допускаются  чеки

1) именные

2) на предъявителя

3) ордерные.

10. Вексель эмиссионной ценной бумагой

1) является

2) не является

3) является только в случае  серийных выпусков векселей.

4) зависит от вексельной суммы.

Задание 4

Решить задачу.  Определить доходность операции до погашения, если инвестор покупает сертификат банка номиналом 500 тыс. руб. за 45 дней до погашения по цене 480 тыс. руб. Общий срок обращения составляет 1 год. Процентная ставка - 9%.

Ответы на контрольную работу по теме « Векселя. Чеки. Депозитные и сберегательные сертификаты » приводятся в конце  выполненного задания в виде итоговой таблицы.

Решение задачи приводится полностью с соответствующими пояснениями и расчетами.

 

Тема  5 - Профессиональные участники рынка ценных бумаг

Задание 1

Каждому из приведенных ниже терминов и понятий, отмеченных цифрами, найти  соответствующее положение, обозначенное буквой.

1. Профессиональная деятельность  на рынке  ценных бумаг

А. Профессиональный участник рынка ценных бумаг, который осуществляет на основании лицензии  доверительное управление ценными бумагами, принадлежащими другому лицу.

2. Брокер

Б. Профессиональный участник  рынка ценных бумаг, институт учетной системы , осуществляющий деятельность по хранению сертификатов ценных бумаг  и  (или  учету и переходу прав на ценные бумаги.

3. Дилер.

В. Гражданский договор, по которому поверенный обязуется  по поручению доверителя совершать для него сделки и иные юридические действия.

4. Управляющий

Г. Клиент депозитария, заключивший с последним договор о счете депо.

5. Депозитарий.

Д. Эмиссионная, инвестиционная и посредническая деятельность на рынке ценных бумаг.

6. Организатор торговли на рынке ценных бумаг.

Е. Профессиональный участник рынка ценных бумаг, выставляющий котировки ценных бумаг и совершающий сделки купли-продажи ценных бумаг по объявленным ценам.

7. Клиринговая деятельность.

Ж. Участник рынка ценных бумаг, действующий на основании лицензии  профессионального участника,    предоставляющий услуги, непосредственно способствующие заключению сделок с ценными бумагами  между участниками рынка.

8. Регистратор.

З. Депозитарий, который зарегистрирован в реестре владельцев ценных бумаг или в другом депозитарии как держатель ценных бумаг депонента от своего имени, но в интересах депонента.

9. Депонент.

И. Депозитарий, клиентами которого, как правило, являются индивидуальные или институциональные инвесторы, которым депозитарий предоставляет персонифицированный набор услуг и индивидуальные условия обслуживания.

10. Договор - поручения.

К. Специализированная деятельность по перераспределению свободных денежных средств на основе ценных бумаг  и по организационно- техническому и информационному обслуживанию выпуска и обращения ценных бумаг.

11. Договор - комиссии.

Л. Коммерческий банк  или профессиональный участник рынка ценных бумаг, осуществляющий деятельность по хранению ценных бумаг.

12. Котировка ценных бумаг.

М. Деятельность по определению взаимных обязательств по сделкам с ценными бумагами и зачету по поставкам ценных бумаг и  расчетов по ним, осуществляемая профессиональным участником рынка ценных бумаг на организованных рынках.

13. Номинальный держатель ценных бумаг.

Н. Публичная оферта дилера на рынке ценных бумаг, предложение купить (продать) определенные ценные бумаги по объявленной цене.

14. Расчетный депозитарий.

О. Лицо, которое ведет систему реестра владельцев ценных бумаг.

15. Клиентский  (кастодиальный) депозитарий.

П. То же самое, что и попечитель счета депо.

 

Р. Депозитарий, который осуществляет не только депозитарную деятельность, но и денежные расчеты по сделкам с ценными бумагами.

 

С. Гражданский договор, по которому комиссионер обязуется  по поручению и за счет комитента совершать для него сделки от своего имени за комиссионное вознаграждение.  

 

Т. Депозитарий, который обслуживает организованный рынок ценных бумаг (фондовую биржу), предоставляя стандартный набор услуг участникам биржевых торгов.

 

У. Юридическое лицо, которое на основании  лицензии заключает сделки с ценными бумагами  за счет и по поручению клиентов, от своего имени или от имени клиентов. 

 

Ф. В приведенной таблице правильного   определения данного термина не содержится.

Задание 2

Определить, верны (В) или неверны (Н ) следующие утверждения.

1. Институциональные инвесторы не являются профессиональными участниками рынка ценных бумаг.

2. Существует принципиальное различие между дилерской и инвестиционной деятельностью на рынке ценных бумаг, несмотря на то, что и дилер, и инвестор покупают ценные бумаги от своего имени и за свой счет.

3. Брокерско - дилерская компания может совмещать свою деятельность со всеми другими видами профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг, за исключением регистрационной.

4. Брокер на рынке ценных бумаг всегда действует за счет, по поручению и от имени клиента.

5. Не существует законодательного запрета на осуществление деятельности по организации торговли ценными бумагами физическими лицами.

6. Лицензией профессионального участника рынка ценных бумаг лицензируются все виды профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг.

7. Регистратор получает доходы только за счет платы эмитента за поддержание системы ведения реестра.

8. Депозитарная система биржи занимается сверкой параметров сделок и проведением расчетов.

9. Коммерческие банки в Российской федерации  могут выполнять функции  профессиональных участников рынка ценных бумаг.

10. Контролирование  деятельности профессиональных участников фондового рынка осуществляется  правительством  РФ.

Задание 3

Указать правильные ответы.

1. К видам профессиональной деятельности на рынке ценных  бумаг относится  деятельность

1) эмиссионная

2) по ведению реестра акционеров

3) по управлению ценными бумагами

4) по определению взаимных обязательств

5) инвестиционная.

2. Профессиональный участник рынка ценных бумаг – дилер котировать ценные бумаги право

1) имеет

2) не имеет.

3. Коммерческий банк получил лицензию брокера на рынке ценных бумаг. Этот банк котировать ценные бумаги

1) имеет право

2) не имеет право.

4. Профессиональная деятельность на рынке ценных бумаг в РФ регламентируется

1) Гражданским кодексом РФ

2) Федеральным законом « О рынке ценных бумаг »

3) Федеральным законом « Об акционерных обществах »

4) Постановлениями Правительства России

5) Уголовным кодексом РФ.

5. Деятельность по ведению реестра владельцев ценных бумаг с другими видами профессиональной деятельности

1) совмещается

2)  не совмещается

3)  совмещается только с депозитарной деятельностью.

6. Инвестор на рынке ценных бумаг заключает договор в письменной форме

1) с брокерской компанией

2) с депозитарием

3) с регистратором.  

7. Объектами доверительного управления  могут быть

1) ценные бумаги

2) денежные средства

3) драгоценные металлы

4) недвижимое имущество

5) иностранная валюта.

8. Клиринговая организация формировать специальные фонды для снижения рисков неисполнения сделок с ценными бумагами 

1) обязана в любом случае

2) обязана, если это предусмотрено правилами фондовой биржи

3) не обязана.

9. Для получения лицензии и  осуществления профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг компания должна удовлетворять требованиям   

1) финансовой устойчивости

2) по раскрытию информации

3) по уровню квалификации персонала

4) нормативному  размеру собственных средств

5) соблюдению норм профессиональной этики.

10. Регистраторы ведут лицевые счета

1) владельцев ценных бумаг

2) номинальных держателей

3) доверительных управляющих

4) залогодержателей

5) эмитента ценных бумаг

Задание 4  

Решить задачу.  Купонная ставка конвертируемой облигации составляет 5%, срок обращения – 5 лет, номинал облигации – 500 рублей. Через 2 года облигация может быть обменена на 4 обыкновенных акции номиналом 10 рублей. Рыночная доходность облигации – 6%, рыночная цена обыкновенной  акции – 130 рублей. Определите, следует ли производить обмен конвертируемой облигации на акции.

Ответы на самостоятельную  работу по теме « Профессиональные участники рынка ценных бумаг »  приводятся в конце  выполненного задания в виде итоговой таблицы.

Решение задачи приводится полностью с соответствующими пояснениями и расчетами.





АЛФАВИТНЫЙ УКАЗАТЕЛЬ ПО ВУЗАМ
Найти свою работу на сайте
АНАЛИЗ ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
Курсовые и контрольные работы
БУХГАЛТЕРСКИЙ УЧЕТ, АНАЛИЗ И АУДИТ
Курсовые, контрольные, отчеты по практике
ВЫСШАЯ МАТЕМАТИКА
Контрольные работы
МЕНЕДЖМЕНТ И МАРКЕТИНГ
Курсовые, контрольные, рефераты
МЕТОДЫ ОПТИМАЛЬНЫХ РЕШЕНИЙ, ТЕОРИЯ ИГР
Курсовые, контрольные, рефераты
ПЛАНИРОВАНИЕ И ПРОГНОЗИРОВАНИЕ
Курсовые, контрольные, рефераты
СТАТИСТИКА
Курсовые, контрольные, рефераты, тесты
ТЕОРИЯ ВЕРОЯТНОСТЕЙ И МАТ. СТАТИСТИКА
Контрольные работы
ФИНАНСЫ, ДЕНЕЖНОЕ ОБРАЩЕНИЕ И КРЕДИТ
Курсовые, контрольные, рефераты
ЭКОНОМЕТРИКА
Контрольные и курсовые работы
ЭКОНОМИКА
Курсовые, контрольные, рефераты
ЭКОНОМИКА ПРЕДПРИЯТИЯ, ОТРАСЛИ
Курсовые, контрольные, рефераты
ГУМАНИТАРНЫЕ ДИСЦИПЛИНЫ
Курсовые, контрольные, рефераты, тесты
ДРУГИЕ ЭКОНОМИЧЕСКИЕ ДИСЦИПЛИНЫ
Курсовые, контрольные, рефераты, тесты
ЕСТЕСТВЕННЫЕ ДИСЦИПЛИНЫ
Курсовые, контрольные, рефераты, тесты
ПРАВОВЫЕ ДИСЦИПЛИНЫ
Курсовые, контрольные, рефераты, тесты
ТЕХНИЧЕСКИЕ ДИСЦИПЛИНЫ
Курсовые, контрольные, рефераты, тесты
РАБОТЫ, ВЫПОЛНЕННЫЕ НАШИМИ АВТОРАМИ
Контрольные, курсовые работы
ОНЛАЙН ТЕСТЫ
ВМ, ТВ и МС, статистика, мат. методы, эконометрика