Вопросы контрольной работы определяются по последней цифре  и предпоследней цифре номера зачетной книжки, задача определяется по последней цифре шифра зачетной книжки (таблица 2).

Таблица 2

Распределение вариантов контрольной работы по шифру (номеру) зачетной книжки студента

Перечень вопросов для выполнения теоретической части контрольной работы

1. Экономическое содержание и назначение корпоративных финансов: Финансы как стоимостная категория. Функции финансов. Принципы организации корпоративных финансов. Общая характеристика централизованных финансов и их влияние на децентрализованную подсистему.

2. Особенности организации корпоративных финансов в отдельных сферах деятельности: Организация корпоративных финансов сельского хозяйства. Организация корпоративных финансов капитального строительства. Организация корпоративных финансов на транспорте. Организация корпоративных финансов сферы обращения. Организация корпоративных финансов сферы услуг.

3. Финансы зарубежных корпоративных структур: Финансы корпоративных групп в России и за рубежом. Финансовая политика корпорации. Роль финансового аналитика. Посреднические (агентские) отношения в корпорации.

4. Корпорация и финансовый рынок: Основные модели классического финансового инвестирования. Роль корпорации на финансовом рынке.

5. Факторы, определяющие курсовую стоимость корпоративных ценных бумаг на финансовом рынке: Финансовый рынок как объект государственного регулирования.

6. Издержки, доход и прибыль корпорации: Содержание издержек предприятия (корпорации). Выручка (доход) организации (корпорации). Ценовая политика предприятия (корпорации) и ее влияние на выручку от реализации продукции. Планирование прибыли. Формирование конечного финансового результата в бухгалтерской отчетности

7. Цена капитала и управление его структурой: Экономическая природа капитала (понятие и классификация). Методический подход к формированию капитала. Средневзвешенная и предельная стоимость (цена) капитала.

8. Методы определения стоимости (цены) фирмы: Структура капитала и принятие инвестиционных решений. Методы расчета оптимальной структуры капитала. Взаимосвязь между структурой капитала и дивидендной политикой корпорации.

9. Управление собственным капиталом: Состав и структура собственного капитала. Политика формирования собственного капитала. Оценка отдельных элементов собственного капитала.

10. Финансовая политика корпорации: Определение финансовой политики и ее значение в развитии корпорации. Задачи финансовой политики. Финансовая стратегия и финансовая тактика.

11. Рациональное сочетание доходности и риска: Выбор способов финансирования корпорации. Диагностика финансового состояния как основа модели механизма эффективного управления финансами.

12. Цели и задачи формирования финансовой политики: Принципы и основные этапы  формирования финансовой политики. Перспективы развития корпорации. Определение потребности и обеспечение финансовыми ресурсами. Субъекты и объекты финансовой политики корпорации.

13. Роль финансового менеджера и финансового аналитика в разработке и реализации финансовой политики: Учетная и налоговая политика корпорации. Кредитная политика и управление заемными средствами. Амортизационная политика и управление основным капиталом. Ценовая политика. Дивидендная политика.

14. Критерии оценки эффективности финансовой политики корпорации: Динамика рыночной стоимости корпорации. Эмиссионная политика. Дивидендная политика. Критерии измерения эффективности использования собственного капитала.

15. Управление заемным капиталом: Состав заемного капитала и оценка стоимости его привлечения. Формирование заемного капитала в форме облигационных займов.

16. Эффект финансового рычага (левериджа) и его использование при управлении заемным капиталом: Показатели эффективности использования заемного капитала.

17. Операционный анализ и оптимизация себестоимости продукции: Зависимости между изменениями объема производства, продаж, затрат и чистой прибыли. Порог рентабельности, операционный рычаг, запас финансовой прочности. Варианты расчета точки безубыточности. Чувствительность прибыли к изменению объема продаж – сила воздействия операционного рычага.

18. Финансирование инвестиций в основной капитал: Экономическое содержание инвестиций в основные средства (капитальные активы). Инвестиционная политика предприятия (корпорации).

19. Инвестиции как объект правового регулирования: Источники финансирования капитальных вложений. Порядок и методы финансирования капитальных вложений

20. Источники финансирования капитальных вложений:   Долгосрочный кредит как источник финансирования капитальных вложений. Лизинговый метод финансирования капитальных вложений. Проектное финансирование. Финансирование капитальных вложений на основе соглашений о разделе продукции.

21. Управление портфелем реальных инвестиционных проектов: Цель и задачи управления инвестиционным портфелем. Правила инвестирования. Ключевые принципы оценки инвестиционных проектов. Портфельные инвестиции и сопровождающие их риски

22. Методы стоимостной оценки эффективности инвестиционных проектов: Анализ и оценка проектных рисков. Анализ чувствительности инвестиционного проекта. Формирование и оперативное управление инвестиционным портфелем.

23. Управление портфелем финансовых активов: Финансовые инвестиции (вложения) предприятий и корпораций. Типы портфелей ценных бумаг и инвестиционных стратегий. Методический подход к управлению портфелем ценных бумаг акционерного общества (корпорации).

24. Диверсификация фондового портфеля: Оценка эффективности фондового портфеля. Мониторинг портфеля ценных бумаг. Оценка инвестиционной привлекательности ценных бумаг акционерного общества (эмитента). Риски, связанные с портфельными инвестициями, и способы их снижения.

25. Финансирование инвестиций в оборотный капитал (активы): Общая характеристика инвестиций в оборотные активы (средства). Моделирование текущих финансовых потребностей. Моделирование выбора стратегии финансирования оборотных активов.

26. Выбор политики комплексного оперативного управления оборотными активами и краткосрочными обязательствами: Оценка эффективности использования оборотных активов. Обеспечение ликвидности и платежеспособности корпорации.

27. Управление денежными потоками: Экономическая природа и классификация денежных потоков. Виды денежных потоков.Методы измерения денежных потоков. Анализ денежных потоков. Ликвидный денежный поток.

28. Прогнозирование денежных потоков: Прогнозирование совокупного денежного оборота. Планирование наличного денежного оборота. Необходимость и значение планирования денежных потоков. Формирование прогнозного отчета о движении денежных средств.

29. Корпоративное финансовое планирование: Содержание и значение финансового планирования. Принципы финансового планирования. Методы финансового планирования. Практика финансового планирования в России и за рубежом.

30. Виды и содержание финансовых планов: Цель и задачи бюджетирования. Классификация и содержание оперативных бюджетов. Бюджетирование как инструмент финансового планирования в организации.

31. Принципы построения системы бюджетирования: Центры финансовой ответственности. Основные бюджеты корпорации. Анализ исполнения сводного бюджета.

32. Содержание финансовой работы и контроля в корпорации: Содержание финансовой работы. Обязанности финансового менеджера (директора). Корпоративный финансовый контроль.

33. Корпоративная отчетность и финансовая информация: Отчетность как база для обоснования управленческих финансовых решений. Особенности корпоративной финансовой информации. Стандарты раскрытия корпоративной финансовой информации и ее использование. Сводная и консолидированная отчетность.

34. Экспресс-диагностика корпоративной отчетности: Финансовый результат и его оперативная оценка. Состояние средств и предметов труда. Чистый оборотный капитал и чистые активы. Финансовое состояние и финансовая устойчивость, краткосрочный и долгосрочный аспект.

35. Реорганизация корпораций: слияние, поглощение, дробление и ликвидация: Зарубежный опыт поглощения и слияния компаний. Правовые основы реорганизации акционерных обществ в России. Финансовые аспекты поглощений и слияний. Ликвидация

Содержание практической части (задач) контрольной работы

Задача № 0   

Определить себестоимость товарной продукции планируемого года.

Себестоимость отчетного года составила 104 840  тыс.руб., затраты на 1 руб. товарной продукции – 74,78 коп.

В плановом  году запланировано  увеличение объема производства продукции на 12% и  снижение затрат  на 1 руб. товарной продукции до уровня 70,73 коп.

Последовательность решения:

Затраты на 1 руб. товарной продукции рассчитываются как отношение себестоимости товарной продукции к объему товарной продукции.

Исходя из этого можно определить:

1) Объем товарной продукции в отчетном периоде.

2) Увеличение объема товарной продукции в будущем году на 12%.

3) Объем товарной продукции будущего года.

4) Себестоимость товарной продукции будущего года.

Задача №  1   

Объем производства продукции в отчетном году – 2 443 тонны, себестоимость единицы продукции – 214,47 тыс. руб., цена единицы продукции – 280,87 тыс. руб., общие постоянные расходы – 404 220 тыс.

Определить: выручку от реализации продукции, общие переменные расходы, удельные постоянные и переменные расходы, общую себестоимость партии реализованной продукции, общую прибыль от реализации продукции и прибыль на единицу продукции.

Последовательность решения:

1) Выручка от реализации продукции.

2) Общая себестоимость партии реализованной продукции.

3) Общая прибыль от реализации продукции.

4) Прибыль на единицу продукции.

5) Общие переменные расходы = Выручка от реализации продукции – Общие постоянные расходы – Общая  прибыль от реализации продукции

6) Удельные переменные расходы на единицу продукции.

7) Удельные постоянные расходы на единицу продукции.

Задача №  2   

Определить плановую величину прибыли аналитическим методом.

Последовательность решения:

Первый этап. Определяется базовая рентабельность (таблица 3)

Таблица 3

Расчет базовой рентабельности, тыс.руб.

Второй этап.

1) В плановом году предусматривается рост сравнимой товарной продукции на 12%. Выпуск этой продукции по себестоимости отчетного года составит:

2) Исходя из базового уровня рентабельности, прибыль по сравнимой товарной продукции в плановом году составит:

На третьем этапе расчетов учитывается влияние отдельных факторов на сумму плановой прибыли.

3) Выпуск сравнимой товарной продукции в плановом году по себестоимости отчетного года исчислен в сумме ________ тыс. руб. Сравнимая продукция по полной себестоимости планового  года определена в сумме 11 861 тыс. руб.  Повышение себестоимости сравнимой товарной продукции составит ____________ тыс. руб., что повлечет увеличение (снижение) плановой прибыли.

4) В плановом году цены на всю реализуемую товарную про­дукцию предполагается увеличить на 9 %. Если планируемый выпуск товарной продукции, исчисленный в ценах, составит 12 180 тыс. руб., то за счет этого фактора будет получено прибыли на сумму _________ тыс. руб. (___________________________________).

5) Для сводного расчета прибыли (табл. 4) следует учесть прибыль в остатках готовой продукции на начало планового года – 331 тыс. руб. и на конец планового года – 640 тыс. руб.

Таблица 4

Сводный расчет прибыли от реализации продукции, исчисленной аналитическим методом

Задача №  3   

Определить уровень безубыточного объема продаж и зону безопасности организации. Результаты расчетов представить в таблице 5.

Таблица 5

Взаимосвязь выручки, расходов и прибыли от реализации продукции

Задача №  4   

Определить  уровень  производственного (операционного) левериджа. Результаты расчетов представить в таблице 6.

Таблица 6

Определение уровня производственного левериджа

Задача №  5   

Определить потребность в оборотных средствах по сырью и материалам, общую потребность в оборотных средствах и объем необходимого прироста оборотных средств по следующим дан­ным: квартальный расход сырья и материалов на изготовление про­дукции — 669 906 тыс. руб., норма запаса — 29 дней, потребность в других обо­ротных средствах — 635 720 тыс. руб., величина  оборотных средств на начало планируемого квартала — 41 778 тыс. руб.

Результаты расчетов представить в таблице 7.

Таблица 7

Определение потребности в оборотных средствах

Задача №  6   

Определить норматив оборотных средств в незавершенном производстве.

Производственная себестоимость изделия 4700 руб. Длительность производственного цикла - 12 дней. Затраты на производство в первый день составили 300 руб., во второй - 150 руб., в третий - 180 руб., в последующие дни - по 452 руб. Плановая себестоимость продукции в IV кварта­ле – 10 260 тыс. руб., количество дней в периоде - 90.

Решение.

1)  Коэффициент нарастания затрат в незавершенном производстве при условии совмещения равномерных и неравномерных затрат:

2) Норматив оборотных средств в незавершенном производстве:

Задача №  7   

Определить  прирост потребности  в оборотных средствах за квартал, потребность в оборотных средствах по незавершенному производству, готовой продукции, товарным запасам.

Выпуск продукции по себестоимости — 152 170 тыс. руб., норма запаса  оборотных средств по готовой продукции — 5 дней, норма запаса  незавершенного производства — 2 дня. Товарооборот по покупным ценам — 190 212 тыс. руб. Норма товарных запасов — 3 дня. Сумма оборотных средств на начало квартала составила 16 176 тыс. руб.

Решение.

1) Однодневный выпуск продукции по себестоимости.

2) Потребность в оборотных средствах по незавершенному производству:

3) Потребность в оборотных средствах по готовой продукции. 

4) Однодневный товарооборот.

5) Потребность в оборотных средствах по товарным запасам.

6) Общая потребность в оборотных средствах на конец квартала. 

7) Прирост  потребности в оборотных средствах. 

Задача №  8   

Приобретен объект основных средств стоимостью 470 759  руб. со сроком полезного использования 5 лет. Норма амортизации, исчисленная исходя из срока эксп­луатации, увеличивается на коэффициент ускорения, равный 2.

Определить   годовую сумму амортизационных отчислений по  способу уменьшаемого остатка за годы эксплуатации основного средства. Результаты расчета представить в таблице 8.

Таблица 8

Расчет годовой суммы амортизации способом уменьшаемого остатка

Задача №  9   

Приобретен объект основных средств стоимостью 1 539 900 руб. Срок полезного использования — 6 лет.

Определить  годовую сумму амортизационных отчислений    способом списания стоимости по сумме чисел лет срока полезного за годы эксплуатации основного средства.

Результаты расчета представить в таблице 9.

Таблица 9

Расчет годовой суммы амортизации по сумме чисел лет срока полезного использования